‫الكتاب الصغير في الاستثمار بالفطرة: الأسلوب الوحيد لضمان نسبتك العادلة من عائدات سوق الأوراق المالية‬

by جون سي. بوجل

: بعد مائة عام من الآن، سوف يتذكر المؤرخون فقط اثنين من المستثمرين من هذه الحقبة، وهما وارن بافيت وجاك بوجل. وماذا عن الكتابين اللذين سيشيرون إليهما؟ دليل بافيت، كتاب المستثمر الذكي تأليف جراهام، و... أي شيء ألفه جاك بوجل. في عالم ممتلىء بثعالب الاستثمار، يظل جاك أحد المتخصصين الخبراء.إن هذا الكتاب، الذي تم تحديثه، سوف تثبت الأيام أنه صالح لكل الأزمان، حيث أنه يصوغ بروية فكرة بوجل الواحدة الكبيرة، وهي: كيف يستطيع المستثمرون الحصول على حصتهم العادلة من عائدات السوق"ستيف جالبرايث

Genres: Business, Finance

191 pages, Kindle Edition

Reviews

[Abdullah Al-Rashid · Rating 3 out of 5]

مؤلف هذا الكتاب مؤسس شركة فانغارد .. الرائدة في الاستثمار عن طريق صناديق المؤشر.

استطيع تلخيص الكتاب في ما يلي

-بدلا من البحث عن الأبرة في كومة القش، اشتر كومة القش كبلها. بدلا من الاستثمار في شركات معينه، استثمر في صندوق يحتوي على جميع الشركات

- انتبه الى عمولات الصندوق ، لان الصندوق المدار بفعالية (صندوق استثماري) تكثر فيه العمولات مما ينقص من نسبة ارباحك.

- اداء الماضي للصندوق لا يعكس بالضرورة الى ادائه المستقبلي، والنتائج دائما تميل نحو المتوسطات.


الكتاب جيد لكن به الكثير من التكرار.

يبدو ان المؤلف مؤمن بمقولة.. التكرار يعلم… الشطار

[Moayad · Rating 2 out of 5]

تمت قراءة الكتاب بناء على فكرة دخولي لي صناديق المؤشرات وما كنت اعرف ان هذا المجال تسويقي بشكل كبير ولكن تم اكتشاف بعض الحقائق عن الصناديق ولا اخفيكم سر اني منزعج من الكاتب بسبب افكاره التسويقيه و استشهاداته الغير منطقية و التكرار في نقل المعلومة لخصت كل فصل بناء على ملخصي الشخصي قد يحتمل
الصواب و الخطأ
تقيمي للكتاب بنجمتين بسبب المعلومات البسيطة التي تم الاستفادة منها
🛑اعتذر عن اللهجة البيضاء في بعض الاحيان وسبب بانني لا اكتب اكاديميا عكس ما اكتب لي ايصال فكرة معينه تحمل الصواب او الخطا🛑
الفصل الاول:-
قصة بين ان صندوق المؤشرات ممتاز من وجهة نظر المؤلف و اسم العائلة "جوتروكس"
الفصل الثاني:-
شرح ايهم افضل الاستثمار او المضاربة ويشرح بعض نقاط صناديق المؤشرات
الفصل الثالث:-
يشرح لما الفروقات بين صناديق المؤشرات و وايهما تختار من حيث الوفرة وقله الضرائب وكم توزع عائد
الفصل الرابع:-
كان يقول ان كيف تجعل اللعبة الرابحة خاسرة وبدا بشرح مفهوم التوزيعات المركبة و التكاليف المركبة واذا كان صافي ارباحك على مدار سنة ٩٪؜ لابد من انقاص معدل التضخم + تكاليف الوسيط +عمولة البيع ونجد ان التكلفة تقل وفي نهاية الفصل قال نصيحة (جاستيس برانديز) " تذكر ايها القارى ان العمليات الحسابية اول العلوم و اصل السلامة".
الفصل الخامس:-
يدور عن التكاليف في صناديق المؤشرات وانه من العجيب تقليل التكاليف وزيادة الربح على سبيل المثال يقول انه يجني المستثمرين مبالغ طائلة اذا لم يأخذ مديرون الصناديق و الوسطاء اي شي وتم التركيز في هذا الكتاب على (نسب المصروفات و التكاليف الضريبية و تكاليف معدل دوران الخ.)
الفصل السادس :-
كيف تختار صندوق ويتم شرح ان صناديق منخفضة التكاليف هيا المناسبة وتوزع ارباح جيدة للمساهمين على عكس مرتفعة التكاليف وانها تضع ١٠٠٪؜ من ارباح المساهمين في تكاليف اخرى!
الفصل السابع:-
اكتفي بجملة واحدة"لا تنخدع في اعلانات الصناديق"
الفصل الثامن :-
ضرائب الصناديق الاستثمارية هيا القشة التي تقسم الظهر!
الفصل التاسع:-
تم تلخيص الفصل من خلال خمس طرق لتجنب المدار الشامل"لا يسعني كتابتها بسبب كثره النصوص"
الفصل العاشر:-
نسبة فشل صناديق الاستثمار يتخطى ٨٠٪؜! ،لا تنخدع في اداء الصندوق في الماضي .
الفصل الحادي عشر:-
لا تختار الصندوق الاكثر ربحية ركز على صناديق متوسطة الارباح .
الثاني عشر:-
الاستعانة في الوسطاء لي اختيار صندوق استثمار يكلفك اكثر ونظر الى قصة الفصل الاول!.
الثالث عشر:-
عاد الى نقطة الصناديق و اي صندوق تختار وبدا بشرحها بشكل متكرر (بشكل مفصل اكثر)
الرابع عشر:-
السندات بدا في شرحها ومن ثم بدا في استعراض انواع السندات و صناديق السندات (معلومات عامة وذكر انه يتم شرحها بشكل مفصل في الفصل الثامن عشر)
الخامس عشر:-
شرح الكاتب الفرق بين صناديق المؤشرات التقليدية و المتداولة وقال "سيأتي يوم و تنهار فيه" المفارقة العجيبة من وجهة نظري ارى انه منحاز على صناديقه!
السادس عشر:-
لخص هذا الفصل مفهوم ان صناديق المؤشرات التقليدية هيا الحل الامثل (تكرار في تسويق على صندوق المؤلف) وتم شرح صناديق "بيتا" و قال انها في بداية المشروع كانت ممتازة ولكن تغير الوضع وصبحت سيئة وختام الفصل قال الصناديق التقليدية تجعلك تربح ٩٠٪؜ من المستثمرين العادين والفكرة الجيدة -يقصد صناديق بيتا- لا داعي لتعديلها لتصبح ممتازة .
السابع عشر:-
عبارة عن تسويق بطريقة تجذب القارئ عن التحدث بنظرة كيف يرى جراهام مؤلف كتاب المستثمر الذكي صناديق المؤشرات
الثامن عشر:-
تقسيم الاصول وهو شيء لابد من المستثمر ان يركز عليه نصح الكاتب الصغار في جعل السندات ٥٠٪؜ و الاسهم ٥٠٪؜ والمتقاعدين ٧٥٪؜ سندات و الاسهم٢٥٪؜ مع ضرورة تحديث وضعك المالي كل ثلاثة اشهر
التاسع عشر:-
هو امتداد لي الباب الثامن عشر وهو تقسيم الاسهم استوقفني نظام الضمان الاجتماعي وهو يقول استقطع من الضمان الاجتماعي وضعها في صناديق المؤشرات وطريقة تسويقية لصناديق شركته الخاصة و الادهى والامر انه لا ينصح للاستثمار بالاسهم الغير امريكية بسبب خوف ان يضعف عمله الدولار الامريكي وليس بسبب مخاطرة الاستثمار 😂
العشرون و الاخير:-
اختتم الفصل في تكرار المواضيع عن التكاليف و الارباح المؤكده و اقتباسات بين المؤلف و الفرق بينها وبين فرانكلين .

[Abdulaziz Jabban · Rating 1 out of 5]

أنتهيت للتو بشق الأنفس وبأقصى درجة من الصبر والملل من قراءة كتاب الاستثمار بالفطرة.. هو كله عبارة عن مدح وإطراء ل سهم فانجارد اس بي ٥٠٠ .. وشرح أن ال اي تي اف أفضل من ال فوند المدار بشكل فاعل )من قبل مدراء( وفي نهايته القليل حول أهمية مزج الأسهم ب السندات مع التقدم بالعمر..
لا أنصح أحد بقراءته
حلقتين من قناة
Finanzfluss
(باللغة الألمانية)
على اليوتيوب تجدها تختصر الكتاب
كله وبشكل افضل بكثير

[Mohamed Yassine · Rating 4 out of 5]

كتاب رائع

[نايف · Rating 4 out of 5]

كتاب صغير، لكنه يحمل علماً كبيراً، وهو علم الاستثمار
الكتاب موجه بشكل رئيسي لمن يريد الاستثمار في السوق الأمريكي، وكيف يشرح الفرق بين الصناديق المشتركة وصناديق المؤشر وماهو الأفضل على مدى سنين ماضية مستعيناً بالجداول والرسوم البيانية والبيانات الرسمية.

يجيب الكتاب أيضاً على ماهي شروط شراء الأسهم أو السندات او الدخول في الصناديق، وما يجب عليك تجنبه أثناء عملية الاستثمار لكي لا تقع فريسه لمصيدة المضاربين.

يبصر عينيك أيضاً على أن تكاليف الاستثمار التي تذهب الى جيوب المدراء الماليين هي تكاليف بسيطه في ظاهرها، كبيره في عمقها…

كتاب مهم جداً ولغته واضحة للفهم، أنصح به…